ESPP 策略 - 立即賣出或持有？
我參加了我公司的 ESPP。與大多數 ESPP 不同，我們按月購買股票，價格是當月最後一天的平均價格。從每份薪水（每半個月）中取出一美元供款，用於這些月度 ESPP 購買。
我讀過一些文章，討論是持有股票超過一年以獲得上限收益稅率，還是立即出售並獲得 17.6% 的利潤是否更有利。但是，這些文章中的大多數都針對每 6 個月購買一次股票並根據要約日期或行權日期中的較低者定價的 ESPP。
在我的情況下，數學將如何運作？我一直持有這隻股票，而且公司的表現非常好，所以我從早些時候購買的股票中獲得了可觀的收益……由於我以更高的價格買入，最近幾個月明顯減少了。總體而言，到目前為止，它的利潤相當可觀，但我不確定該公司能否長期保持相同的增長率（話雖如此，我也沒有看到它大幅下降）。
我是否最好忘記稅收並每月立即獲利，或者我應該持有股票並可能在不同時間以上限收益率出售部分股票？
一般的經驗法則是避免將超過 5% 的投資投資於任何一隻股票，以避免過度風險；如果您談論的是公司股票，通常風險更大，因為不利事件可能導致股價下跌而您被解僱。在其他情況下，公司股票的理想數量可能是 0%。但是，正如您所指出的，等待有稅收優惠，並且如果您有理由相信股票不太可能過度波動，並且您具有很高的風險承受能力（即除此之外還有很多額外的儲蓄） ，並且您願意承擔損失一些錢的風險，持有該股票一年可能是有意義的——但永遠不要再持有了。
持有大量公司股票的真正風險並不取決於你購買和出售它本身的頻率，但每月定期購買應該讓你更容易積累資金，並定期出售你的舊股票作為您購買新股。
您也可以考慮以或接近您購買價格的價格對股票設置止損單。如果股票價格為 100 美元，那麼您以 85 美元的價格買入，然後股票跌至 85 美元，沒有更多的稅收優惠，將其作為您投資組合的一部分而不是任何其他投機工具是沒有意義的——您可能使用任何其他投機工具獲得更好的多元化收益，因此您的風險調整後回報會更高。
對於 ESPP，您獲得的折扣作為普通收入徵稅。資本收益按適當的稅率徵稅，這取決於您持有它的時間長短。
所以，是的，如果股票上漲，