美國
如何重新平衡應稅賬戶中的投資組合
我在不受稅保護的正常經紀基金中持有 ETF。我有大約 20,000 美元的 VT，其中 6,500 美元是利潤。我想用 VEU 交換 VT。是否有任何金融工具可以用來將我的投資組合中的一種證券與另一種證券互換？我不想賣 VT 買 VEU。
是否有選項或交換或類似的東西我可以用來做這個 VT -> VEU 轉換？
有沒有可以用一家公司的股票交換另一家公司的股票的交易所？
編輯：我住在美國，這個問題是針對美國稅法的。
如果您持有的資產是股票，則您不能將一種資產“交換”為另一種類似資產。
如果您想為投資性房地產（不是住宅）或企業這樣做，您可能可以進行 1031 交換（“同類”交換）。即使這也很複雜（我沒有經驗）。
如果您的目標是避免短期資本利得稅，您可以
- 在 VT 上買入看跌期權 + 賣出看漲期權（相同的行使價/到期日，即合成遠期）和
- 在 VEU 上買入看漲期權（+ 賣出看跌期權或看跌期權價差，如果您的期權協議/風險承受能力允許）
到期日期足夠遠，您將持有您的 VT 頭寸超過一年。
主要風險是您可能會在 VT 的空頭看漲期權中儘早被分配，並且空頭的溢價可能無法覆蓋多頭的成本。
如果您決定賣出看跌期權，您還需要保持足夠的保證金。
使用 VT @ 101.41/sh 和 VEU @ 62.60/sh，您需要在 VT 上賣出兩份合約並在 VEU 上購買三份合約（如果您有一些額外的現金，您可以直接購買缺失的 19 股）