在非保證金賬戶中分配日曆價差時會發生什麼？
眾所周知的期權投資策略是所謂的“日曆價差”，它涉及買賣同一股票但到期日不同的期權。如果執行價格也不同，那麼如果我沒記錯的話，它被稱為“對角價差”。我在這裡看到了這個描述：http: //optionradio.com/pages/l-content/training/leaps.htm。
optionradio.com 的作者建議購買長期期權然後賣出同一股票的短期看漲期權是個好主意。然後他說你絕對不想被分配到你賣出的空頭期權上。他說，
它可能會變得太複雜，所以不要讓這種情況發生。即使您因為時間錯誤而必須虧本買入回調。
我會相信作者的話，我不想在這種情況下被分配，但我想知道如果它確實發生了，經紀人是如何處理的？我特別擔心它是否發生在非保證金賬戶中，例如 IRA（法律實際上禁止以保證金投資）。
我認為很多經紀人會實施@homer150mw 中建議的限製或更嚴格的限制，所以這是第一條答案。
如果您確實獲得了空頭期權，那麼（我認為）T+3 結算規則對您來說很重要。基本上你有3天交貨。您會收到經紀人的通知，要求您提供股票，如果您不遵守，您可能會威脅要清算您賬戶中的資產以支付其成本。如果您仍然持有日曆價差的多頭，那麼您可以通過執行您的多頭看漲期權來獲得該股票，或者，如果您有足夠的可用資金，您可以購買該股票並保持您的多頭看漲期權。
（如果您打算行使多頭看漲期權來補倉，那麼您需要與您的經紀人核實，以了解如此獲得的股票多快會記入您的賬戶，因為它也有一些結算時間表。有可能您可能無法足夠快地獲得庫存，尤其是如果您在第 3 天採取行動。）
請注意，這就是為什麼您必須購買具有遠期日期的電話。這是您的“保險”，可以防止針對您的重大變動，並以您無法承擔的價格在您的空頭電話中被分配。
使用愛爾蘭共和軍，您對正常現金賬戶有一些額外的擔憂 - 即您不能隨時隨意貢獻新現金。這意味著您必須在這裡制定一些連貫的策略，以確保無論發生什麼情況，您都可以履行您的義務。出於這個原因，經紀人通常會對 IRA 內的交易施加額外的限制。
最後，在現金賬戶中，假設您在短期看漲期權中被分配，當您的短期看漲期權被分配時，您可能會受到善意、現金清算或搭便車違規行為的打擊，具體取決於您傳遞股票的方式和您在同一帳戶中執行的其他操作。這個網站上還有其他問題，網上有很多資訊。規則不是超級簡單，所以我不會嘗試在這裡重現它們。這些規則的一些相關問題：
關於現金賬戶中潛在違規行為的外部參考： https ://www.fidelity.com/learning-center/trading-investing/trading/avoiding-cash-trading-violations
我不能代表所有經紀公司，但我使用的經紀公司需要現金賬戶才能有現金在這種情況下購買股票。如果期權被行使，您可以利用可用現金購買股票。
希望這可以幫助