產生 25 年收入來源的策略（而不是抵押首付）
我要買房了。利率很低，我認為投資我擁有的錢可能是有意義的，而不是購買現金/支付大筆首付。
我預計在這所房子裡住 25 年，並有固定的 30 年抵押貸款。
我的目標是從該帳戶中提取資金以支付我的抵押貸款，以使我的付款金額與我本應支付更大首付的金額持平。
範例：我有 28 萬美元現金 房子是 40 萬美元
我要麼 A.) 借 12 萬美元，要麼 B.) 借 32 萬美元（以避免 PMI）並投資 20 萬美元。
在場景 B 中，我想把這筆錢放在某個地方，然後取出非常需要的錢，這樣我在兩種情況下都能從我的收入中貢獻相同的金額。
我找不到的是具體的策略或指導方針來促進這一點。我擔心這個賬戶的稅收和不扣除抵押貸款利息的稅收影響，並確保它合理地持續 25 年。
假設抵押貸款利率是3%
你願意承擔多大的風險？
作為第一關，如果投資選項能夠奏效，您需要在稅後賺取超過 3% 的收益。在這個時間點（2021 年 4 月），沒有任何東西會產生 3% 的稅後無風險回報。一般來說，如果抵押貸款持有人在市場上獲得的無風險回報高於通過償還抵押貸款獲得的回報，那將是不尋常的。如果可以的話，這意味著您能夠比美國政府這樣的無風險實體更便宜地借款。
實際上，一個相當保守的投資組合，比如說，50% 的股票和 50% 的債券（我在這裡是大致數字）可能會產生超過 3% 的稅後回報，同時讓你每月提取餘額。在退休時，當您提取賬戶時，標準建議是計劃每年提取 3-4%，以調整通貨膨脹。如果您有固定利率抵押貸款，則無需針對通貨膨脹進行調整。而且由於這是抵押貸款而不是退休金，因此您無需擔心您的投資會過期。這意味著計劃從您的 20 萬美元投資中獲得 20 萬美元 * 4% = 8,000 美元/年 = 666.67 美元/月來支付抵押貸款可能是安全的。然而，真正的風險是，如果股市經歷嚴重調整，
如果您願意接受市場調整的風險，您可能可以從您的投資中獲得足夠的收益，使其具有財務價值。但這遠不能保證——如果在您開設賬戶後的第二天市場暴跌，那麼您最終可能會比把錢存入房子更糟糕。如果您可以在投資恢復期間從工資中輕鬆支付較大的抵押貸款，那麼這對您來說可能是一個非常合理的風險。如果您在這種情況下有可能錯過按揭還款，或者如果您的賬戶餘額大幅下降會導致您晚上失眠，那麼風險對您來說可能不值得。
我分析了標準普爾數據，關注 1903 年至 2018 年的 100 個 15 年滾動回報。沒有一個時期產生負回報，100 個中只有 5 個低於 4%。這是看“拿30年抵押貸款和投資差額”的常見建議。不同之處在於 15 年抵押貸款所需的付款節省。
你的情況是這種情況的一種變化，因為你有預付的錢或大部分錢。就我而言，我聲稱在 15 年之後，節省的餘額將遠遠超過抵押貸款，這與您的方法融為一體，然後僅使用這些資金就無法自掏腰包付款。我自己採用了這種方法，儘管我退休前的 15 年（2012 年）的平均利息為 6%，但那時我們的抵押貸款餘額為 265K 美元，而 401(k) 中的抵押貸款餘額為 349K 美元。也許差別不大，尤其是考慮到 349K 美元需要繳稅。但是，到 2014 年底，這個數字分別為 45.3 萬美元和 23.3 萬美元。快速估計顯示，我需要在 2020 年底之前提取 16.6 萬美元的付款，而剩餘餘額在標準普爾指數翻了一番，所以今年，我們的抵押貸款餘額接近 11 萬美元，但退休賬戶中有 60 萬美元。已退休，有抵押貸款，應將其更新為現有數字。
在您的情況下，如果您能夠設法從目前收入中支付款項並讓這筆錢順風順水，那麼您成功的機會就很高（因為賈斯汀對早期計劃市場下跌的警告非常明智）。考慮一下，根據我自己的經驗，在 15 年的時間裡，發生了 2 次崩潰，但數字仍然有效。數據可供您自己分析，值得學習如何操作電子表格。
注意 - 有些人認為這是有風險的。風險是一個數字，一個失敗的機會。他們在某一方面是 100% 正確的。如果您的財務安排讓您晚上無法入睡，請調低刻度盤。如果需要 100% 的 CD 或國庫券投資才能入睡，我無話可說。為了披露，我睡得很好，混合比例為 70/30。30% 的現金/債券對我們來說是超過 6 年的支出。[當我們進入退休時，它是 100/0，僅供參考。]